Jakie oprocentowanie kredytu jest korzystne przy wyborze oferty bankowej? Wybierając kredyt bankowy, szczególnie hipoteczny, najważniejszym kryterium jest wysokość oprocentowania, które bezpośrednio wpływa na całkowity koszt zobowiązania. Polskie realia cechuje obecnie stosunkowo wysokie oprocentowanie, jednak widoczny jest trend jego powolnego spadku wskutek obniżek stóp procentowych NBP oraz związanej z tym korekty stawek WIBOR[1]. Aby świadomie podjąć decyzję, nie wystarczy patrzeć na samą wartość procentową – kluczowe jest zrozumienie składników oprocentowania, znaczenia marży banku, a przede wszystkim wartości RRSO, która najpełniej określa faktyczny koszt kredytu[2][4].
Oprocentowanie kredytu: czym jest i jakie są jego rodzaje?
Oprocentowanie kredytu to procentowy koszt korzystania z pożyczonej kwoty, wyrażany najczęściej w skali roku, np. 6,55% rocznie[2][4]. W umowach hipotecznych występuje ono zasadniczo w dwóch wariantach: oprocentowanie zmienne oraz oprocentowanie stałe. Zmienność oprocentowania oznacza, iż wysokość rat może się zmieniać w trakcie spłacania kredytu, odpowiednio do zmiany podstawowej stopy referencyjnej (WIBOR), która odzwierciedla decyzje Rady Polityki Pieniężnej oraz trendy rynkowe[1][4]. Z kolei oprocentowanie stałe gwarantuje niezmienność rat przez ustalony okres, choć bywa ono wyższe na początku trwania umowy[4].
Zmienne oprocentowanie – na czym polega i od czego zależy?
Kredyt ze zmiennym oprocentowaniem bazuje najczęściej na stawce WIBOR, do której bank dolicza marżę[2][4]. WIBOR (Warsaw Interbank Offered Rate) wynosi obecnie około 4,75%, co wynika ze stopy referencyjnej NBP po ostatniej obniżce w 2025 roku[1]. Oprocentowanie to oblicza się według wzoru: WIBOR + marża banku. Z tego powodu wysokość rat kredytu hipotecznego zmienia się w zależności od decyzji RPP i sytuacji gospodarczej, a zmiana stóp procentowych przekłada się na aktualizację oprocentowania z pewnym opóźnieniem[1][4]. Marża banku jest wartością stałą i wpływa znacząco na ostateczny koszt kredytu[2][4].
Stałe oprocentowanie kredytu – kiedy warto się na nie zdecydować?
Oprocentowanie stałe jest ustalane na początku umowy, na przykład na okres 5 lat, i nie zmienia się w tym czasie, niezależnie od zmian rynkowych[4]. Taka konstrukcja kredytu pozwala przewidzieć wysokość rat, daje poczucie bezpieczeństwa i ochronę przed wzrostem kosztów w trakcie obowiązywania stałej stopy[4]. Jednak z reguły początkowe oprocentowanie oraz miesięczne raty są wyższe niż w przypadku wariantu zmiennego, co może przekładać się na większy koszt spłaty w pierwszych latach kredytowania[4].
Marża banku – kluczowa składowa oprocentowania
Marża banku to dodatkowy, niezmienny składnik oprocentowania dla kredytu ze stopą zmienną, który bank ustala indywidualnie dla klienta zależnie od oferty i oceny ryzyka[2][4]. Nawet przy niskim WIBOR-ze, wysoka marża powoduje, że całkowite oprocentowanie pozostaje wysokie[2][4]. W ofertach spotyka się wartości marży rzędu np. 1,74%[4]. W praktyce to głównie marża decyduje o atrakcyjności warunków kredytu, ponieważ jest bardziej przewidywalna niż zmienna część opartą na stopie referencyjnej[2][4].
RRSO – najważniejszy wskaźnik do porównywania ofert kredytowych
Najpełniejszy obraz kosztów zaciągnięcia zobowiązania daje Rzeczywista Roczna Stopa Oprocentowania (RRSO)[2][4]. RRSO pokazuje całkowity koszt kredytu w skali roku, w tym: oprocentowanie nominalne, marżę banku, wszystkie prowizje, ubezpieczenia oraz inne opłaty, które często są pomijane w tradycyjnym oprocentowaniu[4]. Dzięki ustandaryzowanej metodzie obliczania, RRSO umożliwia rzetelne porównanie różnych propozycji kredytowych, wskazując, która oferta jest korzystniejsza dla klienta[2][4]. Przykładowo, aktualne kredyty hipoteczne charakteryzują się RRSO na poziomie 7,06%–7,25%[2][4]. Dla kredytów gotówkowych RRSO jest zwykle wyraźnie wyższe[3].
Obecna sytuacja na rynku kredytów hipotecznych – co wpływa na atrakcyjność oprocentowania?
W Polsce oprocentowanie kredytów hipotecznych należy do najwyższych w Europie[1]. Kluczowe znaczenie dla kształtowania się kosztu kredytu mają decyzje Rady Polityki Pieniężnej dotyczące stóp procentowych oraz dynamika wskaźnika WIBOR[1][4]. Ostatnia decyzja o obniżeniu stopy referencyjnej NBP do 4,75% może przyczynić się do spadku rat kredytowych, choć reakcja rynku zwykle następuje z opóźnieniem, ponieważ WIBOR aktualizuje się w odpowiedzi na sytuację makroekonomiczną, a nie wyłącznie administracyjne decyzje[1].
Warto mieć na uwadze, że – poza nominalnym oprocentowaniem – równie ważne są pozostałe warunki kredytowania takie jak marża, prowizje oraz dodatkowe opłaty, które wpływają na RRSO i realny koszt zobowiązania[2][4].
Podsumowanie – jakie oprocentowanie kredytu jest korzystne?
Za najbardziej korzystne oprocentowanie kredytu należy uznać takie, które cechuje się niskim poziomem marży, najniższą możliwą stawką WIBOR (dla ofert ze stopą zmienną) oraz względnie niską wartością RRSO, odpowiadającą pełnemu kosztowi obsługi zobowiązania[2][4]. Kluczowe jest, by wybierać nie tylko najniższą stawkę oprocentowania nominalnego, lecz przede wszystkim kierować się całościowym wskaźnikiem jakim jest RRSO[4]. Jeżeli priorytetem jest bezpieczeństwo i przewidywalność, kredyt ze stałym oprocentowaniem na kilka lat jest dobrym rozwiązaniem, choć może być droższy na początku[4]. Stałe monitorowanie rynku i analizowanie aktualnych tendencji (np. spadek stóp procentowych NBP oraz WIBOR) pozwala lepiej dopasować ofertę do aktualnych potrzeb i potencjalnych zmian gospodarczych[1].
Źródła:
- https://blogkredytowy.pl/kiedy-spadna-stopy-procentowe/
- https://www.pekao.com.pl/klient-indywidualny/wlasne-mieszkanie-lub-dom/kredyt-hipoteczny.html
- https://www.bankier.pl/smart/kredyty-gotowkowe
- https://direct.money.pl/kredyty-hipoteczne
- https://marciniwuc.com/ranking-kredytow-hipotecznych/
Finansowy Market to więcej niż kolejny portal informacyjny. Jesteśmy grupą ekspertów, którzy postanowili zrewolucjonizować sposób, w jaki Polacy myślą o pieniądzach. Nasza misja to demokratyzacja wiedzy finansowej – prosto, rzetelnie i bez zbędnego complicated.